Super.money da Flipkart se une ao Kotak811 para permitir pagamentos UPI gratuitos na Índia.

A revolução dos pagamentos digitais gratuitos na Índia alterou a forma como o dinheiro se movimenta, mas não a forma como as fintechs ganham dinheiro. Agora, Super.money, braço fintech da Flipkart, fez parceria com Kotak811, o serviço digital do Kotak Mahindra Bank, um dos principais bancos comerciais da Índia, para monetizar o uso agrupando pagamentos UPI, poupanças e crédito garantido em uma única conta.

A parceria visa emitir aproximadamente 2 milhões de cartões de crédito garantidos nos próximos 12 meses. Destes, aproximadamente 60% serão para mutuários pela primeira vez, com 5 milhões emitidos em dois anos. A Super.money, que já atende 10 milhões de usuários ativos, espera que o sindicato Kotak contribua com cerca de 10% de sua receita no próximo ano, enquanto se esforça para atingir a lucratividade até 2026, disse o CEO Prakash Sikaria em entrevista.

A Interface Unificada de Pagamentos (UPI) da Índia, apoiada pelo governo indiano, torna as transferências bancárias instantâneas gratuitas e onipresentes. Mais de 19 bilhões de transações Um mês. No entanto, os reguladores, incluindo o Ministério das Finanças indiano Não aceitamos taxas de comerciante Normalmente financia programas de recompensas e crédito. A aposta da Super.money na utilização de cartões seguros e contas de poupança para reintroduzir incentivos fornece um modelo para a construção de um modelo de negócio viável em cima de um sistema de pagamentos gratuitos.

“Não estamos fazendo UPI para resolver casos de uso de pagamento puro”, disse Sikaria ao TechCrunch. “Fazemos a UPI para construir um interessante jogo de serviços financeiros cruzados que atraia e retenha clientes por meio da UPI.”

Super.money, que foi lançado em junho de 2024 como o mais recente empreendimento fintech da Flipkart, de propriedade do Walmart, após desmembrar o PhonePe no final de 2022, já está gerando cerca de US$ 3 milhões em receita mensal e tem uma taxa de execução anual de cerca de US$ 36 milhões, disse o executivo.

O aplicativo fintech emergiu como uma das cinco principais plataformas UPI da Índia nos últimos meses, processando mais de 200 milhões de transações por mês pelo quarto mês consecutivo até agosto, de acordo com a National Payments Corporation of India, a agência federal que administra o sistema.

Cerca de 80% da receita da Super.money vem de empréstimos pessoais, 10% de cartões de crédito e os 10% restantes de produtos de pagamento, como pagamento de contas e recargas. A fintech afirma ter cerca de 85% dos seus utilizadores, sendo que 60-70% das suas transações provêm de clientes com menos de 30 anos de idade.

Sikaria destacou que o modelo de negócios da Super.money é baseado em dois motores de monetização. “O primeiro é o motor dos serviços financeiros – empréstimos pessoais, cartões, poupanças e produtos similares – e o segundo é o comércio”, disse. “Nossa ideia é trazer um modelo de ‘três pagadores’ no estilo Klarna para o comércio, criando uma cobertura financeira que permite aos clientes comprar agora e pagar depois dentro do ecossistema Super.money.”

A parceria com o Kotak Mahindra Bank, o quarto maior credor da Índia em capitalização de mercado, dá ao Super.money acesso a uma grande infraestrutura bancária regulamentada. Isto marca a mudança da fintech para o financiamento de retalho convencional, oferecendo especificamente cartões seguros através da sua plataforma, após a sua parceria inicial com o Utkarsh Small Finance Bank.

A colaboração visa expandir o acesso ao crédito para quem toma empréstimos pela primeira vez e introduz uma “Super Conta 3 em 1” que combina uma conta poupança, pagamentos UPI e um cartão de crédito garantido garantido por depósitos fixos.

Para abrir uma superconta 3 em 1, os usuários devem depositar um depósito a prazo de pelo menos ₹ 1.000 (cerca de US$ 11). A conta rende juros sobre os depósitos e oferece cashback em todas as transações. Inclui também o recurso UPI-on-credit, que é um limite de crédito lastreado em depósitos que não exige comprovação de renda.

Sikaria disse ao TechCrunch que o cartão seguro foi escolhido como produto principal porque se adapta ao sistema UPI gratuito da Índia, ao mesmo tempo que permite recompensas e reembolsos que a plataforma não foi projetada para suportar.

“Nosso foco é atrair usuários mais propensos a usar nossos produtos”, disse ele. “A UPI é um gancho central de engajamento e aquisição, mas não queremos fornecer serviços da perspectiva da UPI ou de pagamentos para pessoas que não desejam se envolver com serviços financeiros ou outros produtos que lançamos.”

A parceria com o Kotak Mahindra Bank ocorre logo depois que Super.money colaborou com o Juspay, apoiado pelo SoftBank, para lançar uma experiência de pagamento com um clique para comerciantes online, visando principalmente marcas de consumo.

Cerca de 1.000 comerciantes já estão usando a solução e a Super.money planeja expandir essa rede por meio de parcerias com mais players D2C e outras empresas do grupo Flipkart, disse Sikaria.

Os cartões garantidos ganham descontos nas transações e complementam com cashback, disse Sikaria. “Obviamente, os nossos bancos parceiros cobram as taxas de subscrição padrão que lhes cobramos, pelo que isto também é um gerador de receitas para nós”, acrescentou.

A Super.money planeja emitir cerca de 200 mil cartões garantidos por mês por meio de sua parceria com a Kotak antes de expandir para outros bancos, disse Sikaria.

Até agora, a Flipkart investiu cerca de US$ 50 milhões na Super.money para iniciar as operações. À medida que o seu negócio se expande, a fintech planeia angariar capital adicional junto de investidores externos.

“Precisamos de mais capital, pelo menos durante alguns anos”, disse Sikaria. “Em breve começaremos a formular uma estratégia de levantamento de capital.”

Ele se recusou a dizer se a próxima rodada viria da Flipkart ou de um investidor externo, mas observou que Super.money está recebendo interesse de “vários investidores”.

Enquanto isso, Sicaria disse que a empresa está mantendo seu consumo de caixa baixo, descrevendo seu consumo mensal atual como “baixo número de milhões de um dígito”, sem fornecer detalhes.

Ele acrescentou que a Super.money está se concentrando intencionalmente nos principais 10 a 30 milhões de usuários na Índia, em vez de competir com players de pagamentos do mercado de massa, como Google Pay ou PhonePe, que têm como alvo centenas de milhões de usuários.

“O que queremos fazer é construir uma franquia de cartões forte e segura com um lucro e lucro lucrativo para nós, para o banco e para nossos clientes”, disse Sikaria.