O Wells Fargo concordou em pagar mais de US$ 56 milhões como parte de um acordo de ação coletiva sobre alegações de violação do Fair Credit Reporting Act federal.
Embora o Wells Fargo não tenha admitido qualquer irregularidade, os demandantes alegam que a empresa não relatou com precisão as tolerâncias da Lei CARES que prejudicaram a pontuação de crédito de muitos consumidores.
Semana de notícias Wells Fargo foi contatado por e-mail para comentar.
Por que isso importa
Os hipotecários da Califórnia se beneficiarão de US$ 56,85 milhões em dinheiro de liquidação se suas contas forem “correntes” e receberem a tolerância da Lei CARES em ou após 27 de março de 2020, e suas contas forem relatadas pelo Wells Fargo como “em equilíbrio” a uma agência de relatórios ao consumidor.
Isto pode prejudicar falsamente a sua pontuação de crédito e causar danos a longo prazo às suas finanças pessoais.
O que é um acordo Wells Fargo?
O Wells Fargo concordou em pagar US$ 56,85 milhões para resolver uma ação coletiva alegando que o banco reportou erroneamente a tolerância hipotecária durante a pandemia de COVID-19, em violação da lei federal.
De acordo com a Lei CARES, os mutuários que permanecem em dia com suas hipotecas e depois entram na tolerância relacionada à COVID devem relatar seus empréstimos como “correntes” às agências de crédito. O objetivo é evitar danos à sua pontuação de crédito durante a pandemia.
No entanto, o processo alega que o Wells Fargo, em vez disso, relatou alguns destes empréstimos como “in tolerância” (ou termos semelhantes), que os demandantes dizem que poderiam prejudicar a pontuação de crédito dos mutuários e tornar mais difícil ou mais caro refinanciar uma hipoteca, obter aprovação para novo crédito ou obter melhores taxas de juros.
Quem é elegível para um acordo do Wells Fargo?
Você será elegível para liquidação somente se atender a vários critérios.
Você deve ser um mutuário da Califórnia que possua ou possua propriedades no estado e sua hipoteca seja atendida pelo Wells Fargo.
Seu empréstimo deve ter sido marcado como “atual” (não inadimplente) no momento em que você entrou na tolerância e também recebeu a tolerância hipotecária da Lei CARES.
A tolerância deveria ter começado em ou após 27 de março de 2020.
Além disso, depois de entrar na tolerância, o Wells Fargo deve relatar sua conta como “em circulação” (ou termos semelhantes) às agências de crédito, em vez de relatá-la como “atual” de acordo com a Lei CARES.
Quando o acordo será aprovado?
Espera-se que o acordo da Lei Wells Fargo CARES seja aprovado até 17 de abril.
Um juiz do Tribunal Superior do Condado de San Diego realizará uma audiência de aprovação final em 17 de abril.
Nessa audiência, um juiz decidirá se dará a aprovação final ao acordo de ação coletiva de US$ 56,85 milhões. Se aprovado, os mutuários elegíveis estão autorizados a prosseguir após os pagamentos
“Este é outro sinal da credibilidade do Wells Fargo e, francamente, um manual familiar. Um acordo é alcançado, nenhuma irregularidade é alcançada e a máquina se move”, disse Kevin Thompson, CEO e anfitrião do 9i Capital Group 9 entradas O podcast, conforme contado Semana de notícias.
“Mas o impacto real é sobre os consumidores: o crédito prejudicado, os custos mais elevados dos empréstimos e as consequências financeiras a longo prazo não desaparecerão da noite para o dia. A grande questão não é apenas sobre este caso; será que isso mudará a confiança, a responsabilidade e a estrutura, ou se será apenas mais um custo de fazer negócios.”
O que é a Lei CARES?
A Lei CARES (Lei de Ajuda, Ajuda e Segurança Econômica contra o Coronavírus) é uma legislação federal abrangente aprovada pelo Congresso em resposta às consequências econômicas e de saúde pública da pandemia de Covid-19 e sancionada em 27 de março de 2020.
Foi uma das maiores contas de despesas de emergência da história dos EUA, destinando quase 2 biliões de dólares em fundos de ajuda.
Isso inclui cheques de estímulo únicos (até US$ 1.200 para adultos e US$ 500 para crianças), bem como benefícios ampliados de desemprego e programas de ajuda empresarial.
Quanto aos bancos, a Lei CARES determina que os proprietários de casas com hipotecas apoiadas pelo governo federal que tenham passado por dificuldades relacionadas com a pandemia possam suspender ou reduzir os pagamentos das hipotecas através da tolerância.
Se o mutuário estava em dia antes de entrar na tolerância, os credores devem continuar a relatar o empréstimo como “atual” às agências de crédito para evitar danos à pontuação de crédito do mutuário. No entanto, o Wells Fargo supostamente violou esse requisito legal.
O que as pessoas estão dizendo
Um porta-voz do Wells Fargo disse Semana de notícias: “Estamos satisfeitos por termos chegado a um acordo que, uma vez aprovado pelo tribunal, resolverá esta questão”.
disse Drew Powers, fundador do Powers Financial Group, com sede em Illinois Semana de notícias: “O Wells Fargo continua a provar por que é um dos bancos com pior comportamento, e os reguladores continuam a ‘puni-los’ com leves tapinhas no pulso. Em aparente violação da Lei CARES, o Wells Fargo relatou falsamente certas informações da conta às agências de crédito, o que poderia prejudicar as pontuações de crédito dos consumidores. Taxas, ou mesmo afetar a capacidade de alguém de conseguir um emprego ou até mesmo alugar uma casa.
diz Alex Bean, instrutor de alfabetização financeira da Universidade do Tennessee em Martin Semana de notícias: “Durante a pandemia, as regras sobre inadimplência e tolerância foram relaxadas para ajudar os americanos financeiramente estressados. Para alguns californianos com hipotecas do Wells Fargo, infelizmente o status de sua hipoteca ainda é relatado como tolerância, potencialmente prejudicando sua pontuação de crédito.”
“Esta solução ajuda a mitigar o golpe, fornecendo compensação às pessoas afetadas. Aqueles que são elegíveis receberão automaticamente o pagamento desembolsado a eles, simplificando significativamente o processo de ter um processo de inscrição oportuno para receber sua parcela.”
O que acontece a seguir
Powers disse que o atual acordo do Wells Fargo poderia abrir a porta para mais dinheiro de acordo em outros estados.
“Numa época em que os americanos sofriam com uma pandemia e todo o nosso modo de vida estava virando de cabeça para baixo, o Wells Fargo não prejudicou exatamente a pontuação de crédito”, disse Powers. “Neste momento, o acordo proposto está limitado a certos proprietários de casas na Califórnia. Mas espero que ações coletivas semelhantes sejam iniciadas também nos outros 49 estados.”
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